本文系专栏作者“首财之道”原创作品，仅代表作者个人观点，不代表官方立场，转载请联系作者授权。
- 01 -
下周四（3月15日）余额宝的限售就要“解禁”了，至于解禁之后还会不会让我们继续定时限售抢，目前马爸爸的官宣部队还没出来通知，手拿零钱包的我们继续保持观望！
好了，时间点跟大家说啦，这几天可以多多关注下。
趁着解禁前夕，小财女今天就来说说余额宝吧。
不知大家清不清楚，余额宝的计息方式是复利，并且是日复利。这跟市面上大多数以月复利计息的货币基金来说，余额宝看起来似乎“逼格更高”。
不过，虽然说复利和期数呈正相关，但这不代表日复利就一定比月复利或单利更好。如果只盯着余额宝日复利的特性，那你很可能因此“捡了芝麻，丢了西瓜”！
- 02 -
为啥这样说？之前小财女有在《用1.4万赚了1.028亿，竟然只靠这两个字》这篇文章里说过，复利在理财时是个怎样逆天的存在！
但再逆天的存在也得分时候，比如对余额宝一类的日复利产品来说，复利效应就显得很鸡肋了……
我们先来算笔账。
目前余额宝的年化收益率是4.1420%，姑且先按4%来算吧。假设我把1万块钱放余额宝，存1年，
按照日复利计算的话，1年后的本息和为：
10000×（1+4%/365）^365≈10408.08元
如果按月复利计算的话，1年后的本息和为：
10000×（1+4%/12）^12≈10407.42元
如果按单利计算的话：1年后的本息和为：
10000+10000*4%/365*365=10400元
单利与日复利、月复利之间相差多少？
不到10块钱！就算按最高限额存10万，单利跟复利的差异也才七八十元，连吃一顿火锅都不够。
更心酸的是，假如你在余额宝上只放了100元，就算是放1年、10年，你也不会有任何收益。因为余额宝的最低收益是按分计算，少于100元，每日收益不足1分，就会被无情地忽略……
这样的复利算下来，还有啥诱惑？！
- 03 -
复利是个好东西，根据复利公式：总资产=本金×(1＋收益率)^期数来看，期数越高赚的越多（在复利公式中，余额宝的期数为365）。
▎那为什么余额宝的日复利却看起来这么弱鸡呢？
因为收益率低。复利的公式，之前已经说了，有两个决定性变量，一是收益率，二是时间。在时间一定的情况下，收益率越高，赚的也就越多。
所以，对于年化4~5%的货币基金来说，日复利、月复利虽然比单利听上去“牛气”，但现实中复利效应真的很弱。要想躺着赚钱，还是别指望余额宝了；要想多赚钱，就不能只盯着“日复利”这个看似高大上的说法。
▎对于普通人，我们怎样才能享受到复利带来的好处呢？
以小财女自身的经历来说吧，要想实实在在地通过复利效应赚钱的话，多次少量累计投资（说白了就是定投啦，不管是指数基金也好，还是互联网黄金也罢），这样才有效。
就拿基金举例吧。
先来看个公式。基金定投收益计算公式：M=a(1+x)[-1+(1+x)^n]/x，M是预期收益（不包括本金）,a是每期定投金额，x是年化复合收益率，n是定投期数(其中^n为n次方)。注意a、x和n的单位要对应，比如月定投金额、月收益率、定投月数。如果是年，要统一后再套公式计算。
上面看不懂的没关系，我拿数字举个例：
假设每月定投500元（一年6000元），年化收益率为15%，定投5年，总投入是3万，那么M5＝6000×（1+15%）[-1+（1+15%）^5]/15%≈46522元。（定投一年的话是6900元，比余额宝高出6600元）
但要是按照正常年化收益率15%，每年投入6000元，投10年的话，单利的总收益也才：9000元。
对比前者，定投基金的复利显然更可观。
除此之外，定投获得收益的门槛低啊，甚至从某种程度上来说比余额宝还低。我上面说到了，如果在余额宝里放钱，少于100元是没有收益的，但对于定投来说，比如基金、互联网黄金等，它们是按照净值的波动来决定赚多赚少。哪怕是投了10块钱，只要你买入的产品净值上涨，你就能赚，这是不是很棒。
▎当然，要想赚得多，这还得看定投的方式。这就是为啥有些人通过定投亏了，有人却通过定投赚了？！
定投，分智能定投、普通定投。
智能定投，会根据持有基金的行情，比如有“上涨少投、下跌多投”、“上涨定额、下跌多投”的方案。相较智能定投而言，普通定投就“傻瓜”了许多，它会按照你最开始设定的定投时间，按照同样的金额投入。要是在大盘下跌，净值下跌时，想加仓的话，只能手动操作，一次性买入了。
对于想要多赚点的，小财女还是建议大家多操点心，可以通过智能定投或者普通定投+不定期买入的方式参与买基。要是平日对于大盘信息关注不多，不想操心，但又想比老实基民多赚点的话，那我建议选择智能定投。
最后，还回到余额宝解禁这事上。虽说距离解禁还有一周，这几天余额宝加息的步子越来越稳，可能很多人都想着在解禁之后豪掷一笔吧~对此，小财女想说赚钱需要门道，投资也需要智能呀！能用复利赚钱的，为啥不用呢？
其实还有很多比余额宝更赚钱的活期理财，关注：财秘笔记，回复“活期”查看。
